ASML 주식 주가 전망, 미국 AI 반도체 EUV 장비 관련주
AI 반도체라는 빵을 만들 수 있는 오븐을 만드는 회사예요.
중요한 건, 이 오븐은 전 세계에서 ASML만 만들 수 있어.
‘슈퍼을’이라 불리는 ASML, 최근 주가가 주춤해서 “전성기가 지난 것 아니냐”라는 우려가 많았습니다.
반도체 시장이 숨 고르기에 들어가면서 ASML의 장비 수주 역시 끊길 것이라는 불안감 때문이었죠.
하지만, 최근 실적 발표에서 시장의 예상을 뒤엎는 ‘깜짝 숫자’가 공개되며 투자자들을 열광하게 만들었습니다.
오늘은 그 숫자가 무엇인지, 왜 중요한지, 그리고 지금이 ASML에 대한 우려를 기회로 바꿀 수 있는 시점인지 포스팅하겠습니다.
ASML
최근 실적
노광장비 글로벌 시장 점유율
EUV 독점 이유
ASML
티커(TICKER): ASML
ASML
시가총액
560조 원
배당률
0%
S&P500 섹터
정보 기술(반도체 장비)
ASML은 ‘노광 장비(Lithography Equipment)’ 전문 기업입니다.
노광 장비
TSMC, 삼성전자, 인텔같이 반도체를 생산하는 회사들이 초미세 회로를 그릴 수 있도록
세상에 단 하나뿐인 초정밀 빛(EUV)을 쏴주는 장비를 말함
ASML은 이 최첨단 EUV 노광 장비 분야에서 전 세계 유일한 독점 기업입니다.
2025년 Q3 실적 분석
2025.10.19
FY2025년 Q3 주요 실적 분석(전년대비)
매출: 75억 유로(+10.3%)
가이던스 하회
순이익: 22억 유로(+15.8%)
주당 순이익(EPS): 5.48 유로 (+16.1%)
총 마진율: 52.1%(가이던스 상회)
신규 수주: 54억 유로 (시장 예상치 2배 수준!)
FY2025년 Q3 주요 실적 지표
장비별 수주 비중:
EUV (최첨단 AI 칩 용): 67%
DUV (레거시 장비 등): 33%
지역별 매출 비중:
중국: 42%
대만: 25% (TSMC)
한국: 18% (삼성전자)
AI 칩부터 스마트폰 AP까지, 세상의 모든 최첨단 반도체는 ASML의 장비를 거쳐 탄생합니다.
실적 발표 이후 주가 상승한 이유는 바로! 신규 수주입니다.
둘 다 중요하지만,
이번에는 ASML에서 신규 수주가 낮을 거라고 예상했는데 높아서 더 주목받는 거예요.
노광장비 글로벌 시장 점유율
글로벌 1위
자산운용 1위
글로벌 노광장비 시장 점유율 (2025년 3분기 기준)
ASML
주요 장비: EUV(최첨단), High-NA EUV(차세대), DUV
점유율: 약 90% (EUV 시장 100% 독점)
니콘
주요 장비: DUV (ArF, KrF) 노광 장비
점유율: 약 7%
캐논
주요 장비: DUV (i-line) 노광 장비
점유율: 약 3%
현재 노광 장비 시장의 현실은,
최첨단 EUV 시장은 ASML이 완전히 독점하고,
니콘과 캐논이 이전 세대인 DUV 시장의 일부를 차지하고 있는 구도입니다.
10년 넘게 수십 조를 쏟아부어도 못 만들었어.
코카콜라 레시피처럼, 따라서 못 만들고 있어.
어떻게 EUV 장비를 독점할 수 있을까?
누구도 넘볼 수 없는 기술 생태계
EUV
‘극자외선’이라는 아주 짧은 파장의 빛
이 ‘빛’을 사용해서 반도체 위에 정밀한 회로를 그릴 수 있음
이 ‘빛’을 위해서는 자이즈사의 거울과, 트럼프사의 레이저 광원이 필요한데,
ASML에서 독점적으로 공급받고 있습니다.
수십 년 동안 자이즈, 트럼프 회사와 같이 노광 장비를 만들었어.
그래서 다른 회사가 끼어들 틈이 없어.
ASML 주가
구글 파이낸셜
현재 ASML 주가: $295.08
YTD(연초 대비): +49.42%
1년 전 대비 : +48.51%
5년 전 대비 : +171.89%
시가 배당률: 0.83%
ASML 주가 전망
Stock Analysis
월스트리트 ASML 주가 전망 ’매수’
최대 : 1,175달러
평균 : 1,016 달러
최저 : 767달러
장기 투자하면서 지켜봐야 할 점
장기 투자하면서 지켜봐야 할 점
신규 수주(Bookings) 지속 가능성
이번 3분기만 일회성 수주가 나온 건지, 꾸준하게 수주가 이어지는 확인
미래 성장성을 보여주는 중요한 지표
최신형 EUV 채택 속도
삼성전자, 하이닉스, TSMC 등 주요 고객사들이 언제부터 본격적으로 도입하는지
한 대에 5천억 원이 넘는 최신형 장비
미국의 대중국 수출 통제
ASML 매출에서 중국 비중이 높은 편
미국의 반도체 장비 수출 통제 여부가 실적에 영향을 미침
반도체는 이제 국가 안보 차원에서 관리하고 있고,
ASML의 EUV 장비가 반도체 생산장비 중에 가장 핵심 장비이기 때문이에요.!
Father’s Recommendation Index for Son
R-index 기준
배당 주인가? – YES!
배당 성장률은 물가 상승률보다 높은가? – YES!
5년간 실적이 우상향 했는가? – YES!
영업활동 현금흐름이 우상향 했는가? – YES!
제 생각에는 ASML는 장기적으로 투자하기 참 좋은 기업이에요.
다만, ASML 장비는 한 대를 만들고 설치하는데 아주 오랜 시간이 걸리기 때문에, 실적이 즉각적으로 반영되지 않는 특징이 있어. 그래서 반도체 사이클을 이해하면서 투자해야 마음이 편안할 거예요.
단기적으로는 주가가 지루하게 움직일 수도 있겠지만, 독점기업이라는 걸 명심하고 EUV 장비가 얼마나 팔리는지 지켜보면서 투자하자!
ASML 주식 주가 전망, 미국 AI 반도체 EUV 장비 관련주
투자 판단은 각자의 몫이에요. 같이 공부하는 마음으로 봐주세요.
